Na dh'fheumas tu fios nuair a bhios tu a 'rannsachadh agus a' sgrùdadh stòrasan
Seo na rudan a nì thu sgrùdadh nuair a bhios tu a 'dèanamh rannsachadh maoineachaidh co-cheangailte:
-
Chan eil maoineachadh co-phàirteach a 'ruith fhèin. Feumaidh iad a bhith air an riaghladh agus chan eil an stiùireadh seo an-asgaidh! Faodaidh na cosgaisean airson maoineachadh co-obrachaidh obrachadh mar a tha iad an sàs mar chompanaidh. Ach a h-uile càil a dh'fheumas tu fios a bhith agad nach bi cosgaisean nas àirde daonnan ag eadar-theangachadh gu toraidhean maoineachaidh co-phàirteach nas àirde. Gu dearbh, bidh cosgaisean nas ìsle mar as trice ag eadar-theangachadh gu toraidhean nas àirde, gu h-àraid thar ùine mhòr.
Ach dè an co-mheasadh cosgais àrd? Dè as fheàrr? Nuair a bhios tu a 'dèanamh an rannsachaidh agad, cumaibh cinnteach gu bheil co - ionnanachdan cosgais cuibheasach ann airson maoineachas. Seo beagan eisimpleirean:
Maoinichean Stoc Capaidh Mòr: 1.25%
Maoinichean Stoc Meadhan-Cap: 1.35%
Maoinichean Stoc Cap-Beaga: 1.40%
Maoinichean Stoc Cèin: 1.50%
Maoinichean Clàraidh S & P 500: 0.15%
Maoin Bond: 0.90%Na cheannaich maoin sam bith le co-ionnanachdan cosgais nas àirde na iad sin! Thoir fa-near gu bheil na cosgaisean cuibheasach ag atharrachadh le roinn maoin. Is e an t-adhbhar bunaiteach airson seo gu bheil cosgaisean rannsachaidh airson rianachd roinneil nas àirde airson raointean sònraichte àraid, leithid stocan beaga agus stocan cèin, far nach eil fiosrachadh ri fhaotainn gu furasta an coimeas ri companaidhean mòra dachaigheil. Cuideachd, tha maoineachadh clàr-amais air a riaghladh gu dian. Mar sin faodar cosgaisean a chumail glè ìosal.
Manaidsear Gabhaltais (Airson Maoinichte le Gnìomhachd)
Tha Manaidsear Gabhaltais a 'toirt iomradh air an ùine a th' ann, mar as trice air a thomhas ann am bliadhnachan, tha manaidsear maoine co-phàirteach no sgioba stiùiridh air a bhith a 'stiùireadh maoin coitcheann.
Tha gabhaltachd stiùirichean nas cudromaiche airson fios a bhith agad nuair a tha thu a 'tasgadh ann am maoineachadh co-phàirteach. Tha manaidsearan maoin riaghlaidh gnìomhach a 'feuchainn ri coileanadh nas fheàrr a dhèanamh air comharran sònraichte, leithid an S & P 500; ach chan eil manaidsear maoin maoineachaidh a tha air a ghiùlan gu neo-eisimeileach a 'tasgadh ach anns na h-aon thèaraintean mar an tomhas-tomhais.
Nuair a tha thu a 'coimhead air coileanadh eachdraidheil maoineachaidh co-phàirteach, dèan cinnteach gun dearbhaich am manaidsear no an sgioba stiùiridh air a bhith a' stiùireadh na maoine airson an fhrèam-ama a tha thu ag ath-bhreithneachadh. Mar eisimpleir, ma tha thu air do thàladh gu tilleadh 5-bliadhna de mhaoin choitcheann ach chan eil gabhaltas an stiùiriche ach aon bhliadhna, chan eil an toradh 5-bliadhna cudromach airson a bhith a 'dèanamh an co-dhùnadh an maoin seo a cheannach.
-
Tha gabhaltas maoineachaidh co-phàirteach a 'riochdachadh na tèarainteachdan (stoc no banna) a tha air an cumail sa mhaoin. Bidh a h-uile gabhaltas bunaiteach a 'tighinn còmhla gus aon phortan a chruthachadh. Smaoinich air bucaid làn de chreagan. Is e am maoineachadh co-phàirteach a th 'anns a' bhucid agus is e aon stoc no stoc a tha anns a h-uile creag. Tha suim nan creagan (stoc no banna) uile co-ionann ris an àireamh iomlan de ghabhaltasan.
San fharsaingeachd, tha maoineachadh eadar-dhealaichte aig maoineachadh an dà chuid airson an àireamh de ghabhaltasan gu lèir agus tha an raon seo an crochadh air an roinn no an seòrsa maoineachaidh . Mar eisimpleir, thathas an dùil gum bi àireamh mhòr de ghabhaltasan ann, agus gu tric anns na ceudan no eadhon na mìltean de stoc no banna. Airson a 'mhòr-chuid de mhaoinean eile, tha eas-bhuannachdan ann nach eil cus ghabhaltasan no cus gann.
Mar as trice, mura bheil 20 no 30 gabhaltais aig maoin a-mhàin, faodaidh ruigsinneachd agus cunnart a bhith gu math àrd oir tha nas lugha de ghabhaltasan le buaidh nas motha air coileanadh a 'mhaoineachaidh. Air an làimh eile, ma tha 400 no 500 gabhaltais aig maoineachadh, tha e cho mòr gum bi an coileanadh coltach ri clàr-amais, leithid an S & P 500. Anns a 'chùis seo, faodaidh neach-tasgaidh a bhith a' ceannach aon de na S & P 500 as fheàrr airgead clàr-amais an àite a bhith a 'cumail maoin stoc mòr le caiptean de phìosan talmhainn.
Tha am maoineachadh le glè bheag de ghabhaltasan coltach ris a 'bhàta beag aig muir a dh'fhaodas gluasad gu luath ach tha e cuideachd cunnartach dha tonnan mòra uaireannan. Ach, tha a 'mhaoin le cus de ghabhaltasan cho mòr is dòcha nach bi e air a dhroch mhilleadh le bhith a' gluasad uisgeachan ach chan urrainn dha gluasad air falbh bho eigh-shruth a dh 'fhaodadh a sgoltadh agus a dhol fodha mar an Titanic.
Coimhead airson maoineachadh le co-dhiù 50 gabhaltas ach nas lugha na 200. Dh'fhaodadh seo dèanamh cinnteach gu bheil meud "dìreach ceart" nach eil ro bheag no ro mhòr. Cuimhnich gu bheil na h-ùbhlan-ùbhlan a 'riaghladh agus a' coimhead air na cuibheasachdan airson roinn sònraichte de mhaoineachadh coitcheann . Ma tha am maoineachadh a tha thu a 'dèanamh anailis, tha e nas ìsle no nas àirde ann an àireamh nan gabhaltasan na a' chuibheasachd gnàthach fa leth, is dòcha gum bi thu airson a bhith nas doimhne a chì a bheil a 'mhaoin seo math dhut.
Cuideachd, bidh thu airson faighinn a-mach a bheil a 'mhaoin a tha thu a' dèanamh anailis a rèir nan maoinean eile nur cùram. Faodaidh maoineachadh le dìreach 20 gabhaltais a bhith cunnartach leis fhèin, ach dh'fhaodadh gum bi e ag obair mar aon phàirt de mheasgachadh iomadachaidh de mhaoineachadh a tha taobh a-staigh na cùram agad fhèin.
-
Nuair a bhios tu a 'rannsachadh agus a' sgrùdadh tasgaidhean, gu h-àraidh maoineachadh a chèile, is fheàrr sùil a thoirt air coileanadh san fhad-ùine, a dh'fhaodar a mheas mar àm de 10 bliadhna no barrachd. Ach, bidh "ùine fhada" gu tric air a chleachdadh gu soilleir mar thoradh air ùine nach eil geàrr-ùine, mar aon bhliadhna no nas lugha. Tha seo air sgàth 's nach eil ùine 1-bliadhna a' nochdadh fiosrachadh gu leòr mu choileanadh maoineachaidh coitcheann no comas manaidsear maoine gus cùram seilbh a stiùireadh tro chuairt làn mhargaidh, a tha a 'gabhail a-steach amannan crìonaidh a bharrachd air fàs agus a' gabhail a-steach margadh tarbh agus margaid mhargaidh S an Iar- Mar as trice bidh cearcall margaidh slàn 3 gu 5 bliadhna. Is e seo as coireach gu bheil e cudromach sgrùdadh a dhèanamh air dèanadas airson maoineachadh co-phàirteach 3-bliadhna, 5-bliadhna agus 10-bliadhna. Tha thu airson faighinn a-mach mar a rinn a 'mhaoin tro na h-iomairtean agus na b' ìsle de mhargaidh.
Gu tric, tha tasgaidhear san ùine fhada a 'fastadh ro-innleachd ceannach agus gleidhidh , far a bheil maoin an dà chuid air a thaghadh agus air a cheannach ach gun atharrachadh gu mòr airson suas ri grunn bhliadhnaichean no barrachd. Tha an ro-innleachd seo cuideachd air a bhith air a liostadh gu dòigheil air an ro-innleachd portachd mì-laghail .
Faodaidh neach-tasgaidh fad-ùine cothrom a thoirt barrachd cunnart margaidh leis an tasgadh aca. Mar sin, mura h-eil iad den bheachd gu bheil cunnart àrd ann an càirdeas, faodaidh iad taghadh port- stèidh ionnsaigheach de mhaoineachadh a thogail .
-
Is e tomhas-tionndaidh de mhaoin maoineachaidh coitcheann a th 'ann an tomhas a tha a' nochdadh an àireamh sa cheud de ghabhaltas maoin sònraichte a chaidh a thoirt a-steach (air an tionndadh thairis) rè na bliadhna roimhe. Mar eisimpleir, ma thèid maoineachadh co-phàirteach a thasgadh ann an 100 diofar stoc agus 50 dhiubh an àite aon bhliadhna, b 'e an co-luadar tionndaidh 50%.
Tha co-mheasadh ìseal a 'sealltainn ro-innleachd a cheannach agus a chumail airson maoin a tha air a stiùireadh gu gnìomhach ach tha e gu nàdarra a' buntainn ri maoinean air a riaghladh le pas-a-mach , leithid maoinean clàr-amais agus Maoinichean Malairteach Malairteach (ETF) . San fharsaingeachd, agus a h-uile nì eile co-ionnan, bidh cosgaisean malairt nas àirde ( Co- chosgais Cosgais ) agus cosgaisean cìse nas àirde, na maoin le teachd-a-steach nas ìsle. Ann an geàrr-chunntas, tha lughdachadh nas ìsle mar as trice ag eadar-theangachadh gu toraidhean lìon nas àirde .
Bidh cuid de sheòrsaichean maoineachaidh co-phàirteach no roinnean de mhaoin mar airgead-ceangail agus maoin stoc caiptean beaga gu h-àbhaisteach gu mòr a 'nochdadh gu ìre mhòr (suas ri 100% no barrachd) agus bidh seòrsaichean maoineachaidh eile, mar stòrasan clàr-innse, nas ìsle na 10%) an coimeas ri roinnean maoin eile.
San fharsaingeachd, airson a h-uile seòrsa de mhaoineachadh an dà chuid, tha co-mheasadh ìseal nas ìsle na 20% gu 30% agus tha àrdachadh mòr os cionn 50%. Is e an dòigh as fheàrr airson co-dhùnadh iongantach a dhearbhadh airson seòrsa maoin maoineachaidh coitcheann a dhèanamh coimeas "ùbhlan gu ùbhlan" a dhèanamh ri maoinean eile san aon ìre àbhaisteach. Mar eisimpleir, ma tha co-lughdachadh gluasad 90% aig a 'mhaoin stoc cuibheasach beag cuibheasach de 90%, faodaidh tu roghnachadh gun iarr thu airgead maoineachaidh beaga le tionndadh gu math nas ìsle na an comharradh cuibheasach sin.
Èifeachdas Cìse (Cunntasan Cìs)
Chan eil an puing dàta rannsachaidh seo ach airson maoin rannsachaidh a thèid a chur ann an cunntas briseadh cìseil (chan e cunntas cìse, mar IRA no 401k). Bidh luchd-tasgaidh co-mhaoin maoin tric air am misneachadh agus air an iongnadh nuair a gheibh iad foirm 1099 a tha ag ràdh gun robh teachd-a-steach aca bho roinn-roinne no gun d'fhuair iad buannachdan calpa .
Is e am mearachd bunaiteach an seo maoirsinn shìmplidh: tha luchd-tasgaidh co-mhaoinichte gu tric a 'coimhead a-mach mar a tha an cuid maoinean air an tasgadh. Mar eisimpleir, tha maoineachadh bho chèile a tha a 'pàigheadh earrannan (agus mar sin a' cruthachadh teachd-a-steach roinneachaidh cìseil don neach-tasgaidh) a 'tasgadh ann an companaidhean a tha a' pàigheadh earrannan. Mura h-eil an neach-tasgaidh maoineachaidh co-phàirteach mothachail air na tha air fhàgail de mhaoin co-phàirteach, dh'fhaoidte gum bi iongnadh orra le earrannan no buannachdan calpa a thèid a chur chun an tasgaidhear leis a 'mhaoineachadh. Ann am faclan eile, faodaidh am maoineachadh coitcheann a bhith a 'cruthachadh sgaraidhean agus buannachdan calpa a tha cìseil gun eòlas air an neach-tasgaidh. Tha sin gus am bi an 1099-DIV a ' tighinn tron phost.
Is e an leasan bunaiteach an seo airgead a chur a-steach a ghineas cìsean ann an cunntas cìse a chaidh a phàigheadh gus am faigh thu barrachd de na h-airgead agad a 'fàs. Ma tha cunntasan agad nach eil air an toirt seachad air cìsean, mar chunntasan brògraidh cunbhalach fa leth, bu chòir dhut maoineachadh a tha co-cheangailte ri cìsean a chleachdadh.
Thathar ag ràdh gu bheil maoineachadh co-cheangailte ri cìsean èifeachdach ma thèid a chìsadh aig ìre nas ìsle an coimeas ri maoineachadh eile. Nì maoinean a tha a 'toirt buaidh air cìsean ìrean nas ìsle de sgaraidhean agus / no buannachdan calpa an coimeas ris a' mhaoin coitcheann. Air an làimh eile, tha maoin nach eil a 'toirt buaidh air cìsean a' cruthachadh sgaraidhean agus / no buannachdan calpa aig ìre nas àirde na airgead co-phàirteach eile.
Bidh maoinean a tha a 'toirt buaidh air cìsean a' cruthachadh mòran no gun chosgaisean no buannachdan calpa. Mar sin, bidh thu airson faighinn a-mach seòrsachan maoineachaidh co-phàirteach a tha a 'maidseadh an stoidhle seo ma tha thu airson cìsean a lùghdachadh ann an cunntas brothaidh cunbhalach (agus ma tha an amas tasgaidh agad mar fhàs - chan e teachd-a-steach). An toiseach, faodaidh tu cur às don airgead a tha mar as trice nas èifeachdaiche.
Mar as trice bidh maoineachadh co-mhaoinichte ann an companaidhean mòra, leithid maoinean stòrasan mòra-mòra, a 'toirt earrannan nas àirde coimeasach oir tha companaidhean mòra tric a' toirt cuid de na prothaidean aca gu luchd-tasgaidh ann an riochd sgaraidhean. Bidh maoineachadh bann gu nàdarra a 'toirt seachad teachd-a-steach bho ùidh a gheibhear bho na tacan banna bunaiteach, mar sin chan eil iad èifeachdach air cìsean an dara cuid. Feumaidh tu cuideachd a bhith mothachail air maoineachadh co-phàirteach gu gnìomhach seach gu bheil iad a 'feuchainn ri "bualadh air a' mhargaid" le bhith a 'ceannach agus a' reic stoc no bannan. Mar sin, faodaidh iad buannachdan calpa a bharrachd a chosnadh an coimeas ri maoineachadh air a riaghladh le fulang .
Mar sin, is e an t-airgead a tha èifeachdach airson cìsean feadhainn a tha stèidhichte air fàs, mar stòrasan stòrasan beaga, agus maoinean a tha air an riaghladh gu fulangach, leithid maoin clàran-amais agus Maoinichean Malairteach Malairteach (ETF) .
Is e an dòigh as bunaitiche airson faighinn a-mach a bheil maoineachadh èifeachdach a thaobh cìsean no nach eil e a 'toirt buaidh air cìsean le bhith a' coimhead air amas a chaidh a mhìneachadh. Mar eisimpleir, tha amas "Fàs" a 'ciallachadh gum bi a' mhaoin a 'cumail stoc de chompanaidhean a tha a' fàs. Mar as trice bidh na companaidhean sin a 'ath-thasgadh am prothaidean air ais don chompanaidh - airson a leudachadh. Ma tha companaidh airson fàs, cha phàigh iad earrainnean do luchd-tasgaidh - bidh iad a 'ath-thasgadh am prothaidean a-steach don chompanaidh. Mar sin, tha maoineachadh co-phàirteach le amas fàis nas èifeachdaiche air cìsean oir tha na companaidhean anns a bheil an tasgadh a 'tasgadh a' pàigheadh mòran no gun chosgaisean.
Cuideachd, tha maoineachadh clàr-amais agus ETFs èifeachdach ann an cìsean oir tha nàdar neo-dhligheach na maoine mar sin nach eil mòran a 'dol air adhart (a' ceannach agus a 'reic stoc) a bheir cìsean don neach-tasgaidh.
Is e dòigh nas dìriche agus nas earbsa airson faighinn a-mach a bheil maoineachadh èifeachdach ann an cìsean inneal rannsachaidh air-loidhne a chleachdadh, leithid Morningstar , a tha a 'toirt seachad ìrean bunaiteach èifeachdais cìse no "tuairisgeulan cìse" an coimeas ri maoineachadh eile. Bidh thu airson sùil a thoirt airson toraidhean a tha air an atharrachadh gu cìse a tha faisg air na "tuairisgeulan ro-chìse." Tha seo a 'sealltainn nach deach toradh lìn an neach-tasgaidh a chall air falbh le cìsean.
Is e prìomh amas an neach-tasgaidh glic cìsean a chumail cho beag 'sa ghabhas seach gu bheil cìsean a' tarraing air toraidhean iomlan a 'phungan maoineachaidh coitcheann. Ach, tha beagan eisgeachdan eile ris an riaghailt iomlan seo. Mura h-eil cunntasan a chaidh a dhìoladh air cìsean aig an neach-tasgaidh, mar IRAs, 401 (k) s agus / no bliadhnaichean, chan eil dragh sam bith ann mu èifeachdas cìsean oir chan eil cìsean an-dràsta ri phàigheadh fhad 'sa tha iad a' cumail an airgid ann an aon no na cunntasan sin seòrsaichean. Ach, mura h-eil dìreach cunntasan briseadh cìse aig an tasgaichear, faodaidh iad feuchainn ri cuideam a ghabhail air a bhith a 'cumail a-mhàin airgead-innis agus ETF.
-
Nuair a tha thu a 'rannsachadh airson maoine, tha e cudromach fios a bhith agad dè an seòrsa maoineachaidh no an roinn a dh'fheumas tu tòiseachadh no a lìonadh a-steach.
Tha maoineachadh co-phàirteach air an eagrachadh ann an roinnean le clas maoin (stoc, bannan, agus airgead) agus an uairsin air an seòrsachadh le stoidhle, amas no ro-innleachd. Ag ionnsachadh mar a tha maoineachadh bho chèile air an seòrsachadh tha e a 'cuideachadh neach-tasgaidh a bhith ag ionnsachadh mar a roghnaicheas iad am maoineachadh as fheàrr airson riarachadh maoin agus adhbharan iomadachaidh. Mar eisimpleir, tha maoineachadh eadar-dhealaichte bho stoc, maoin co-phàirteach, agus airgead co-phàirteach margaidh airgid. Tha stòrasan agus maoin bhan, mar phrìomh sheòrsaichean maoineachaidh, air grunnan fo-roinnean a bheir cunntas air stoidhle tasgaidh na maoine.
Tha stòrasan stòrasan air an seòrsachadh an toiseach le stoidhle a thaobh cuibhreannachadh cuibheasach a ' mhargaidh (meud gnìomhachas no corparra co-ionnan ri amannan prìs co-roinn an àireamh de dh' earrannan sònraichte):
Is dòcha gum bi na seòrsachan de mhaoin-bhanntachd agus mar a tha iad air an seòrsachadh nas fheàrr air an tuigsinn le bhith a 'toirt sùil air bunaitean nam bannan . Tha buinn deatamach air an toirt seachad le eintiteasan, leithid Riaghaltas nan SA no corraachdan, agus tha maoineachadh dhàimhean ceangailte gu ìre mhòr air an seòrsachadh leis na h-aonadan sin a tha ag iarraidh iasad fhaighinn air airgead le bhith a 'toirt seachad bannan:
-
Tha drift stoidhle na dhuilgheadas a dh 'fhaodadh a bhith cho aithnichte airson maoineachadh a chèile, gu h-àraid maoineachadh air a ruith gu gnìomhach, far a bheil manaidsear na maoine a' reic a-mach à aon seòrsa tèarainteachd agus a 'ceannach barrachd de sheòrsa eile nach dòcha a bhith mar phàirt de dh' amas bunaiteach na maoine. Mar eisimpleir, faodaidh maoineachadh bho stoc mòr-chomas "gluasad" a dh'ionnsaigh stoidhle ceap meadhanach ma tha an manaidsear a 'faicinn barrachd chothroman ann an sgìrean calpaidh nas lugha.
Nuair a bhios tu a 'dèanamh an rannsachaidh agad, bi cinnteach gun coimhead thu ri eachdraidh stoidhle na maoine. Tha Morningstar a 'dèanamh obair mhath a bhith a' toirt seachad am fiosrachadh seo.
-
Tha R-squared (R2) na thomhas staitistigeil adhartach a dh'fhaodas tasgairean a chleachdadh gus co-cheangal tasgadh sònraichte a dhèanamh le (co-ionann ri) comharran-tomhais sònraichte. Chan fheum luchd-tòiseachaidh fios fhaighinn air seo an toiseach ach tha e math fios a bhith agad. Tha R2 a 'nochdadh an àireamh sa cheud de ghluasadan maoine a dh'fhaodas a bhith air am mìneachadh le gluasadan anns a' chlàr-amais comharraichte. Mar eisimpleir, tha R-ceàrnagach de 100 a 'sealltainn gum faod gluasad sam bith a bhith air a mhìneachadh le gluasadan anns a' chlàr-amais.
Ann am faclan eadar-dhealaichte, tha an comharradh-tomhais mar chlàr-amais, leithid an S & P 500 , a tha luach luach 100. Faodar beachdachadh air r-squared de mhaoin shònraichte mar choimeas a sheallas dè cho coltach 'sa tha an maoin a' coileanadh ris a 'chlàr-amais. Mas e, mar eisimpleir, tha R-ceàrnagach na maoine 97, tha e a 'ciallachadh gu bheil 97% de ghluasadan na maoine (àrdachadh is ìsleachadh ann an coileanadh) air am mìneachadh tro ghluasadan san chlàr-amais.
Faodaidh R-squared luchd-tasgaidh a chuideachadh ann a bhith a 'taghadh na maoine as fheàrr le bhith a' dealbhadh iomadachadh an cuid stòrasan airgid. Mar eisimpleir, bidh tasgaidhear aig a bheil maoineachadh Innse Gall S & P 500 mar-thà no maoin eile le R-squared àrd gu S & P 500 , airson maoin fhaighinn le co-cheangal nas ìsle (R-ceàrnagach nas ìsle) gus a bhith cinnteach gu bheil iad a ' togail portfolio de mhaoineachadh eadar-dhealaichte .
Faodaidh R-squared cuideachd a bhith feumail ann a bhith a 'sgrùdadh maoinean a th' ann mar-thà ann an cùram-roinne gus dèanamh cinnteach nach eil an stoidhle aca air "drifteadh" a thoirt a thaobh a 'chinn-tomhais. Mar eisimpleir, faodaidh maoin stoc meadhain-cap fàs ann am meud agus 's dòcha gum bi manaidsear maoine a' ceannach stocan mòra le barrachd ùine thar ùine. Aig a 'cheann thall, b' e maoin a bh 'ann bho thùs le bonn-cap nuair a cheannaich thu e a-nis maoineachadh a tha coltach ri do mhaoin S & P 500 Index.
-
Nuair a bhios tu a 'cur airgead ùr, dèan cinnteach nach eil thu a' tasgadh ann an sgìre a tha agad mar-thà anns a 'chùram agad. Tha overlap a 'tachairt nuair a tha sealbhadair aig a bheil seilbh dhà no barrachd maoineachaidh co-phàirteach a tha a' cumail suas thèarainteachdan coltach ris. Airson eisimpleir shìmplidh, ma tha seilbh aig dà neach-tasgaidh le dà mhaoineachadh stoc agus tha iad an dà chuid a 'tasgadh ann an tòrr de na h-aon stocan, tha na coltas a tha a' cruthachadh buaidh le bhith a 'lùghdachadh na buannachdan bho iomadachadh le bhith a' meudachadh na h-aon stocan sin - àrdachadh nach eil ag iarraidh ann an cunnart margaidh S an Iar-
Smaoinich air diagram Venn le dà chuairt, gach fear a 'riochdachadh maoineachadh co-phàirteach, a tha a' dol an lùib a 'mheadhan. Mar neach-tasgaidh, chan eil thu ag iarraidh cus de chòmhstri eadar na cearcallan - tha thu ag iarraidh gum bi an ìre as ìsle de chothroman ann. Mar eisimpleir, feuch gun a bhith a 'faighinn barrachd air aon stòras stoc no clàr-clàraidh mòr, aon stòras stoc coigreach, aon stòras stòras beag, aon maoin bhan, agus mar sin air adhart.
Ma tha thu a 'feuchainn ri grunn maoinean a bhith agad, no ma tha plana 401 (k) agad le roghainnean cuingealaichte, faodaidh tu maoineachadh a lorg tro bhith a' coimhead air aon de na làraich rannsachaidh as fheàrr airson sgrùdadh a dhèanamh air maoineachadh agus coimhead air R-squared (R2).
Àicheadh: Tha am fiosrachadh air an làrach seo air a thoirt seachad airson adhbharan deasbaid a-mhàin, agus cha bu chòir a mhìneachadh mar chomhairle tasgaidh. Ann an suidheachadh sam bith tha am fiosrachadh seo a 'riochdachadh moladh airson airgead a cheannach no a reic.
-
Is e mearachdan cumanta a tha a 'tòiseachadh le luchd-tasgaidh a bhith a' briseadh prìs le luach agus a bhith a 'briseadh a' phrìs le Luach As Fheàrr Làn (NAV). Chan e an NAV de mhaoin co-phàirteach prìs a th 'ann ach luach iomlan nan tèaraintean sa mhaoin a-mhàin uallaichean, air an roinn le earrannan a tha gun phàigheadh. Airson adhbharan practaigeach, ge-tà, faodar beachdachadh air NAV "prìs." Ach, chan eil prìs nas àirde a 'comharrachadh luach nas àirde agus chan eil prìs nas ìsle a' comharrachadh luach bochd no bargan. Fon loidhne gu h-ìseal: Thoir an aire do NAV; chan eil dad a 'buntainn ri luach no comas a' mhaoineachaidh choitchinn fhèin.
-
Bu chòir a 'mhòr-chuid de luchd-tasgaidh maoineachaidh co-phàirteach coileanadh neo-ùineach a leigeil seachad nuair a bhios iad a' dèanamh an rannsachaidh oir chan eil a 'mhòr-chuid de mhaoinean co-phàirteach freagarrach airson ùine ghoirid tasgaidh; tha iad air an dealbhadh airson amasan tasgaidh eadar-mheadhanach gu fad-ùine (3 gu 10 bliadhna no barrachd). Gearr-ùine, a thaobh tasgadh, san fharsaingeachd a 'toirt iomradh air ùine nas lugha na 3 bliadhna. San fharsaingeachd tha seo fìor airson tasgairean a roinn a-steach a bharrachd air tursan banna. Gu dearbh, chan eil mòran thèarainteachdan tasgaidh, a 'gabhail a-steach stocan, maoineachadh co-phàirteach, agus cuid de cheanglaichean agus maoineachadh dhàimhean co-phàirteach, freagarrach airson ùine tasgaidh nas lugha na 3 bliadhna.
Mar eisimpleir, ma tha comhairliche tasgaidh a 'faighneachd cheistean gus tomhas a thoirt do fhulangas cunnairt, tha iad a' feuchainn ri faighinn a-mach dè na seòrsaichean tasgaidh a tha freagarrach dhut fhèin agus do na h-amasan tasgaidh agad. Mar sin, ma dh'innseas tu don neach-comhairle, is e an t-amas tasgaidh agad a bhith a 'sàbhaladh airson saor-làithean a tha thu an dùil a thoirt 2 bhliadhna bhon a seo, gum biodh thu air a rangachadh mar neach-tasgaidh geàrr-ùine. Mar sin, bhiodh seòrsachan tasgaidh seilbh geàrr-ùine math airson an amas sàbhalaidh seo.
Tha buinn agus airgead-ceangail air an seòrsachadh mar ghearr-ùine ma tha eadar-theangachadh iomchaidh (no nas mionaidiche ris an canar ùine) eadar 1 agus 3.5 bliadhna.
Nuair a thathar a 'rannsachadh agus a' sgrùdadh tasgaidhean, gu h-àraidh maoineachadh co-phàirteach le gnìomhachas , chan eil ùine 1-bliadhna a 'toirt seachad sealladh ionmholta de chothroman maoineachaidh sònraichte airson a bhith a' coileanadh gu math san àm ri teachd. Tha seo air sgàth 's nach eil ùine 1-bliadhna a' nochdadh fiosrachadh gu leòr mu chomas manaidsear maoine gus tasgadh seilbhe a stiùireadh tro chuairt làn mhargaidh, a 'gabhail a-steach ùine crìonadh a bharrachd air fàs agus a' gabhail a-steach margaidh tarbh agus margaid mhargaidh .
Mar as trice bidh cearcall margaidh slàn 3 gu 5 bliadhna. Is e seo as coireach gu bheil e cudromach sgrùdadh a dhèanamh air dèanadas airson maoineachadh co-phàirteach 3-bliadhna, 5-bliadhna agus 10-bliadhna. Tha thu airson faighinn a-mach mar a rinn a 'mhaoin tro na h-iomairtean agus na b' ìsle de mhargaidh. Mar sin, chan eil an geàrr-ùine (nas lugha na 3 bliadhna) na bheachdachadh nuair a tha thu a 'rannsachadh maoineachaidh co-phàirteach airson tasgadh fad-ùine.
Manaidsear Gabhaltais (Airson Maoin Clàraidh)
Tha, tha do chuimhne ceart: tha e glic sgrùdadh a dhèanamh air manaidsear gabhaltais nuair a thathar a 'sgrùdadh maoineachadh co-phàirteach, a tha a' dèanamh ciall foirfe. Ge-tà, chan eil e a 'dèanamh ciall dad-sgrùdadh a dhèanamh air manaidsear airson maoin chlàran . Leig dhomhsa mìneachadh ...
Tha stòrasan clàr-amais air an riaghladh gu casg, a tha a 'ciallachadh nach eil iad air an dealbhadh gus "a bhith a' bualadh air a 'mhargaidh;" tha iad air an dealbhadh gus clàr-comharran co-ionnan a dhèanamh, mar an S & P 500. Mar sin chan eil manaidsear maoine fìor mhanaidsear; tha iad dìreach a 'ceannach agus a' reic thèarainteachdan gus rudeigin a chopachadh a tha ann mar-thà.
Àicheadh: Tha am fiosrachadh air an làrach seo air a thoirt seachad airson adhbharan deasbaid a-mhàin, agus cha bu chòir a mhìneachadh mar chomhairle tasgaidh. Ann an suidheachadh sam bith tha am fiosrachadh seo a 'riochdachadh moladh airson airgead a cheannach no a reic.